현대바이오 정정신고(보고) 상세 분석 및 해석
정정 정보
정정일자: 2025-02-27
정정 관련 공시서류: 최대주주 변경을 수반하는 주식 담보제공 계약 체결
정정 관련 공시서류 제출일: 2025-02-06
정정 사유:
- 유상증자 신주 입고
- 주가 변동에 따른 주식담보 추가 제공
정정사항
| 정정항목 | 정정전 | 정정후 |
|---|---|---|
| 1. 담보제공자(최대주주) 관련 사항 |
– 공시일 현재 소유 주식 수(주): 4,840,627 지분율(%): 12.16 – 담보권 전부 실행시 소유 주식 수(주): 55,627 지분율(%): 0.14 |
– 공시일 현재 소유 주식 수(주): 5,837,457 지분율(%): 12.16 – 담보권 전부 실행시 소유 주식 수(주): 947,457 지분율(%): 1.97 |
| 4. 담보제공 내역 – 누적 담보제공 주식 총수(주) | 4,785,000 | 4,890,000 |
| 5. 담보권 설정계약 체결일(당해 건) | 2025-02-06 | 2025-02-27 |
| [개별 담보제공 계약에 관한 사항] 순번3 |
담보제공주식수(주): 800,000 담보제공기간시작일: 2024-12-30 계약체결일: 2024-12-30 |
담보제공주식수(주): 855,000 담보제공기간시작일: 2025-02-27 계약체결일: 2025-02-27 |
| [개별 담보제공 계약에 관한 사항] 순번10 |
담보제공주식수(주): 1,000,000 담보제공기간시작일: 2025-02-05 계약체결일: 2025-02-05 |
담보제공주식수(주): 1,050,000 담보제공기간시작일: 2025-02-27 계약체결일: 2025-02-27 |
상세 내용
최대주주 변경을 수반하는 주식 담보제공 계약 체결
1. 담보제공자(최대주주) 관련 사항
- 명칭: (주)씨앤팜
- 공시일 현재:
- 소유 주식 수(주): 5,837,457
- 지분율(%): 12.16
- 담보권 전부 실행시:
- 소유 주식 수(주): 947,457
- 지분율(%): 1.97
2. 채무(차입)금액 총액(원): 34,200,000,000
3. 담보설정금액 총액(원): 53,550,000,000
4. 담보제공 내역
- 누적 담보제공 계약 건수(건): 10
- 누적 담보제공 주식 총수(주): 4,890,000
5. 담보권 설정계약 체결일(당해 건): 2025-02-27
6. 기타 투자판단에 참고할 사항
아래 개별 담보제공 계약에 관한 사항 순번 10번 계약은 발행회사인 현대바이오사이언스(주) 주주배정 유상증자 청약대금 조달목적으로 2025년 2월 5일 발행한 씨앤팜 제4회 전환사채 90억원과 관련하여 발행회사의 주식을 담보제공한 내용입니다.
개별 담보제공 계약에 관한 사항
| 순번 | 채권자 (담보권자) | 채무자 | 차입목적 | 담보설정금액(원) | 담보권 종류 | 담보제공주식수(주) | 의무보유여부 | 담보제공기간 | 계약체결일 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 시작일 | 종료일 | |||||||||
| 1 | (주)상상인저축은행 | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 11,472,000,000 | 약식질 | 1,000,000 | 미해당 | 2024-12-16 | 2025-03-15 | 2024-12-16 |
| 2 | (주)상상인저축은행 | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 5,712,000,000 | 약식질 | 500,000 | 미해당 | 2024-12-16 | 2025-03-15 | 2024-12-16 |
| 3 | (주)상상인플러스저축은행 | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 9,600,000,000 | 약식질 | 855,000 | 미해당 | 2025-02-27 | 2025-03-30 | 2025-02-27 |
| 4 | 롯데카드(주) | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 2,400,000,000 | 약식질 | 280,000 | 미해당 | 2024-11-20 | 2025-04-05 | 2024-11-20 |
| 5 | (주)상상인플러스저축은행 | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 1,856,000,000 | 약식질 | 200,000 | 미해당 | 2024-12-30 | 2025-03-30 | 2024-12-30 |
| 6 | 롯데카드(주) | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 2,400,000,000 | 약식질 | 280,000 | 미해당 | 2024-11-20 | 2025-04-14 | 2024-11-20 |
| 7 | 한국투자증권(주) | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 510,000,000 | 약식질 | 50,000 | 미해당 | 2024-11-14 | 2025-05-12 | 2024-11-14 |
| 8 | 미래에셋증권(주)(키웨스트 스탁포커스 일반사모투자신탁 제1호 신탁업자의 지위에서) | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 5,400,000,000 | 약식질 | 520,000 | 미해당 | 2025-01-08 | 2025-04-08 | 2025-01-08 |
| 9 | 여인철 | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 1,600,000,000 | 약식질 | 155,000 | 미해당 | 2025-02-06 | 2025-06-13 | 2025-02-06 |
| 10 | 수성에셋-히스토리 신기술사업투자조합 제1호 | (주)씨앤팜 | 운영자금 | 12,600,000,000 | 약식질 | 1,050,000 | 미해당 | 2025-02-27 | 2028-02-05 | 2025-02-27 |
개별 담보제공 계약의 담보권 실행 조건
- 담보권 실행 조건 (모든 계약): 채무불이행 등 약정위반에 따른 기한이익 상실
채무자에 관한 사항
1. 인적사항
- 기본사항:
- 성명(명칭): 주식회사 씨앤팜
- 국적: 대한민국
- 주소: 서울시 서대문구 이화여대길 52
- 사업자등록번호: 119-81-44543
- 직업(사업내용): 제조, 연구개발업
- 최대주주ㆍ대표이사ㆍ대표집행임원 현황 및 재무상황 등 (채무자가 법인인 경우):
- 최대주주: 김연진 (4,353,656주, 27.76%)
- 대표이사: 정현범 (0주, 0%)
- 재무상황 (2023년):
- 자산총계: 144,586백만원
- 부채총계: 52,078백만원
- 자본총계: 92,509백만원
- 자본금: 1,568백만원
- 매출액: 0백만원
- 당기순이익: -3,889백만원
- 외부감사인: 회계법인 길인
- 감사의견: 적정
2. 당해 상장법인 또는 최대주주 등과의 관계
- 채무자와 당해 상장법인의 관계: 최대주주
- 채무자와 회사의 최대주주ㆍ임원과의 관계: 최대주주 (주)씨앤팜 – 최대주주 본인
3. 당해 상장법인과의 최근 3년간 거래내역 (일상적 거래 제외): 없음
해석
요약: 주식회사 씨앤팜이 운영자금 조달 목적으로 보유 주식을 담보로 제공하고 있으며, 담보 제공 규모가 상당히 큽니다. 특히, 최근 유상증자 참여를 위한 자금 조달을 위해 추가적으로 담보를 제공했습니다. 담보권 실행 시 최대주주 지분율이 크게 감소할 수 있습니다.
세부 해석:
- 정정 사유: 유상증자 참여와 주가 변동에 따른 담보 추가 제공은 재무적 부담이 증가했음을 시사합니다.
- 최대주주 지분율 변화: 담보권이 모두 실행될 경우, 최대주주인 씨앤팜의 지분율이 12.16%에서 1.97%로 급감합니다. 이는 경영권 불안정으로 이어질 수 있습니다.
- 담보 제공 규모: 차입금 총액이 342억원, 담보설정금액이 535.5억원으로, 담보설정비율이 높습니다. 이는 재무적 위험이 크다는 것을 의미합니다.
- 담보권 실행 조건: 모든 담보 계약의 실행 조건이 “채무불이행 등 약정 위반”으로 동일합니다. 즉, 씨앤팜이 채무를 이행하지 못할 경우 담보권이 실행되어 주식 소유권을 잃을 수 있습니다.
- 자금 사용 목적: 대부분 운영자금 조달 목적입니다. 이는 씨앤팜의 자체적인 수익 창출 능력에 대한 의문을 제기할 수 있습니다.
- 최대주주 재무상황: 씨앤팜의 2023년 매출액은 0원이며, 당기순이익은 적자입니다. 이는 재무 건전성에 대한 우려를 더합니다.
투자 시 유의사항:
- 재무 위험 증가: 씨앤팜의 재무 상태 악화 시 담보권 실행 가능성이 높아져 주가 하락으로 이어질 수 있습니다.
- 경영권 불안정: 최대주주 지분율 감소는 경영권 분쟁으로 이어질 수 있으며, 이는 기업 가치 하락으로 이어질 수 있습니다.
- 추가적인 자금 조달 가능성: 운영자금 부족이 지속될 경우, 추가적인 자금 조달이 발생할 수 있으며 이는 주식 가치를 희석시킬 수 있습니다.
결론: 씨앤팜의 과도한 담보 제공은 재무적 위험을 증가시키고 경영권 불안정을 초래할 수 있으므로, 투자에 신중해야 합니다. 회사의 재무 상태와 경영 상황을 지속적으로 주시하고, 투자 결정을 내리기 전에 전문가와 상담하는 것이 좋습니다.